AI熱潮驅動半導體兩極化發展

（綜合中央社、聯合報等2家媒體報導）

AI強勁需求驅動全球半導體今年產值可望超前達成1兆美元大關，比原先預估的2030年快了4年。然而這波浪潮並非雨露均霑，而是呈現兩極化發展。

AI晶片龍頭輝達（NVIDIA）與代工廠台積電成為最大受惠者。輝達2027會計年第2季單季營收962.21億美元，毛利率75%，淨利596.88億美元，營收與獲利皆年增逾1倍；執行長黃仁勳預告2028會計年總營收可望再增70%。輝達營收已超越蘋果（Apple），躍居台積電最大客戶，並大舉投資英特爾（Intel）、邁威爾（Marvell）、OpenAI、xAI，日前還斥資35億美元認購聯發科ECB。

台積電今年累計前8月營收新台幣3兆3868.7億元，年增39.26%，今年美元營收增幅可望微幅超過40%；第2季市占率達72.5%，穩居全球晶圓代工龍頭。

受AI資源排擠效應影響，記憶體出現前所未見的缺貨漲價潮，業者預期至少延續到2027年上半年。集邦科技估計，CSP重點採購的伺服器記憶體2026年合約價可望再漲約270%；企業級SSD價格2026年將再漲235%。美光（Micron）預估2026會計年第4季毛利率可達86%，令台積電董事長魏哲家感到忌妒。三星（Samsung）預期2026年獲利將超越跨入半導體以來約40年累計總獲利。台灣記憶體廠宜鼎、群聯第2季同步繳出單季每股純益逾100元。

研調機構顧能（Gartner）預估，2026年全球半導體營收將達1.6兆美元，成長92%；其中記憶體營收8370億美元，占總營收比重自2025年的27%竄升至54%；若不計記憶體，半導體營收將成長約21.9%。

然而，未能搶進AI領域的科技廠反受資源排擠衝擊。受記憶體供不應求、價格飆漲影響，手機和PC等消費性產品今年銷售恐面臨衰退。觸控晶片廠義隆電、面板驅動IC廠敦泰（前8月營收減12.95%）、感測器廠昇佳（減14%）、功率元件廠杰力（減約3%）均未享受到AI紅利。記憶體控制晶片廠鑫創因投入HBM開發困難且資金匱乏，計劃自2026年11月23日起分批資遣部分員工。

聯發科今年手機晶片業務受市場需求疲軟影響，但在智慧裝置平台業務支撐下，前8月營收仍成長5.75%；資料中心業務進展順利，首款AI加速器ASIC預計第4季量產，2026年資料中心營收可望超過20億美元，全年整體美元營收將成長7%至9%。