(綜合壹蘋新聞網、自由時報等2家媒體報導)
證交所公布6月ETF定期定額交易統計,前20大ETF單月交易戶數合計增加23萬7793戶。元大台灣50(0050)以120萬4776戶穩居第一,單月增加11萬1968戶,大幅領先元大高股息(0056)的31萬5509戶及國泰永續高股息(00878)的31萬4698戶,市值型ETF持續成為存股族布局重心。
主動式ETF買氣持續升溫,主動統一台股增長(00981A)以16萬569戶排名第五,單月增加1萬3665戶;主動統一全球創新(00988A)月增7066戶、排名上升兩名至第17名,主動復華未來50(00991A)則首度擠進前20名[2]。凱基台灣TOP50(009816)單月增加1萬9111戶,為榜單中月增戶數第四高,排名上升一名至第七;群益台灣精選高息(00919)也增加1萬5982戶,續居第六名。元大台灣高息低波(00713)及富邦公司治理(00692)則分別減少722戶及346戶。
然而,近一週資金流向出現明顯轉變。根據集保結算最新資料,近一週台股ETF投資人數週增排行由0050排名第一,週增3.4萬人,總人數來到327.3萬人,單週淨申購204.1億元。高股息ETF群益台灣精選高息(00919)、元大高股息(0056)週增人數也分別來到1.5萬、1.4萬[1]。
反觀主動式ETF,主動統一台股增長(00981A)、主動統一升級50(00403A)連三週投資人數下滑,雙雙跌破百萬人數大關,近一週00981A、00403A分別遭贖回61億、27.2億元[1]。法人分析,資金棄主動轉向市值型,主因市值型ETF無選股錯誤風險、不錯過市場上漲行情的優勢;而主動式ETF隨著大盤高檔震盪,選股難度進入深水區後,人為選股反而成為「操作風險」,一旦績效無法穩定戰勝大盤,高額管理費更將侵蝕獲利表現[1]。
法人指出,市值型ETF具備長期成長優勢,以0050為例,截至7月8日近三年含息報酬率達261.1%,明顯優於高股息ETF[2]。
(新增聯合報、自由時報、TVBS新聞等5家媒體報導)
7月除息旺季帶動高股息ETF資金回流。統計7月以來(截至9日),高股息主被動前五名ETF合計獲142.2億元淨申購,其中元大高股息(0056)單檔即獲101億元資金流入,居所有高股息ETF之冠[8][6][4]。0056預計7月21日除息,本季配息1.35元創歷史新高,今年以來含息報酬率逾50%[4]。法人分析,資金從高本益比成長股的主動式ETF轉向成分股評價相對合理、具獲利配息能力的高股息ETF[8]。
近一個月台股加權指數上漲1.45%,但20檔主動式台股ETF中僅「主動群益台灣強棒(00982A)」以2.3%漲幅擊敗大盤,其餘19檔全數落後[7][1]。主動統一台股增長(00981A)近一個月跌幅達2.12%,今年以來波段漲幅仍達84.42%[1]。法人分析,高波動環境對經理人選股策略形成嚴格考驗,資金持續從主動式ETF流出,轉向被動式市值型與高股息ETF[4]。
截至7月8日,0050規模突破2.2兆元,經理費率降至0.07%,未來隨規模成長將趨近0.05%[3]。0050投資人數達331萬人,其中120萬人採定期定額,每月逾百億資金穩定入場[3]。本月來0050受益人數增加7.3萬人,群益臺灣加權正2(00685L)更以11.9萬人增量居冠[3]。
本周共37檔上市ETF迎來除息,配息率呈M型化:固定型產品年化配息率約4%至5%,動能型產品則受惠資本利得,年化配息率衝上雙位數。FT臺灣永續高息(00961)近三個月年化配息率自12%攀升至逾18%[5]。法人提醒,投資人應檢視配息來源結構與基金淨值變化,而非僅看高年化配息率[5]。
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